주식 용어 총정리 (PER, PBR, ROE 등)

 

주식 투자를 하다 보면 다양한 금융 용어들이 등장합니다.

 

처음에는 낯설게 느껴질 수 있지만,

기본 개념만 이해하면 투자 판단에 큰 도움이 됩니다.

 

오늘은 PER, PBR, ROE 등 주식 투자에서 자주 등장하는

핵심 용어들을 쉽게 정리해보겠습니다.

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1. PER (Price Earnings Ratio, 주가수익비율)

PER = 주가 ÷ 주당순이익(EPS)

• 주가가 1주당 순이익의 몇 배인지 나타내는 지표입니다.
• PER이 낮을수록 현재 주가가 이익 대비 저평가되었음을 의미합니다.
• 반대로 PER이 높으면 미래 성장 가능성이 반영되어 있거나, 고평가되었을 수 있습니다.

🔹 예시
A기업의 주가가 10,000원, 주당순이익(EPS)이 1,000원이라면,
PER = 10,000 ÷ 1,000 = 10

즉, 투자금 회수에 10년이 걸린다는 의미입니다.

 

✅ 활용법

• PER이 낮으면 저평가된 주식으로 볼 수도 있지만, 성장성이 낮을 수도 있음.
• 동종 업계 평균 PER과 비교하여 투자 판단을 내리는 것이 좋음.

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2. PBR (Price to Book Ratio, 주가순자산비율)

PBR = 주가 ÷ 주당순자산가치(BPS)

• 기업의 순자산(자본총계) 대비 주가가 얼마나 높은지를 나타내는 지표입니다.
• PBR 1 미만이면, 기업의 장부상 가치보다 주가가 낮다는 의미로 저평가된 상태일 가능성이 있습니다.

🔹 예시
B기업의 주가가 5,000원, 주당순자산가치(BPS)가 10,000원이라면,
PBR = 5,000 ÷ 10,000 = 0.5

즉, 현재 주가가 자산 대비 낮아 상대적으로 저평가되었다고 볼 수 있습니다.

 

✅ 활용법

• PBR이 낮으면 기업이 저평가된 상태일 가능성이 있지만, 부실 기업일 수도 있으므로 유의해야 함.
• 성장주보다는 가치주 투자 시 참고하는 지표.

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3. ROE (Return on Equity, 자기자본이익률)

ROE = 순이익 ÷ 자기자본 × 100

• 기업이 주주들의 자본을 이용해 얼마나 효율적으로 이익을 창출하는지를 나타냅니다.
• ROE가 높을수록 수익성이 우수한 기업으로 평가됩니다.

🔹 예시
C기업의 순이익이 1억 원, 자기자본이 10억 원이라면,
ROE = (1억 ÷ 10억) × 100 = 10%

즉, 주주가 투자한 돈 대비 10%의 수익을 올렸다는 의미입니다.

 

✅ 활용법

• ROE가 높은 기업은 효율적으로 이익을 창출하는 기업으로 볼 수 있음.
• 일반적으로 ROE 10% 이상이면 우량주로 평가됨.

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4. EPS (Earnings Per Share, 주당순이익)

EPS = 당기순이익 ÷ 총발행주식 수

• 주식 한 주당 기업이 얼마의 이익을 내고 있는지 보여주는 지표.
• EPS가 높을수록 실적이 좋은 기업으로 평가됨.

✅ 활용법

• EPS 증가 추세가 꾸준하다면 성장 가능성이 높은 기업일 가능성이 있음.
• 단, 일회성 이익이 포함될 수도 있으므로 세부 내용을 확인하는 것이 중요함.

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5. BPS (Book Value Per Share, 주당순자산가치)

BPS = (자산 – 부채) ÷ 총발행주식 수

• 주당 기업의 순자산 가치를 나타냅니다.
• BPS가 클수록 자산이 많은 회사로 평가됨.

✅ 활용법

• BPS가 높은 기업일수록 재무적으로 안정적인 기업일 가능성이 큼.
• PBR과 함께 활용하여 주가가 기업 가치를 반영하고 있는지 판단할 수 있음.

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6. DPS (Dividend Per Share, 주당배당금)

DPS = 총배당금 ÷ 총발행주식 수

• 주식 1주당 지급되는 배당금.
• DPS가 높을수록 배당금을 많이 지급하는 기업.

✅ 활용법

• 배당주 투자 시 중요한 지표로 활용됨.
• **배당성향(Dividend Payout Ratio, DPR)**과 함께 보면 더 정확한 분석이 가능함.

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7. 배당률 vs 배당수익률

• 배당률 = 배당금 ÷ 액면가 × 100
• 배당수익률 = 배당금 ÷ 주가 × 100

✅ 활용법

• 배당수익률이 높을수록 현재 주가 대비 배당이 높은 기업.
• 고배당주 투자 시 배당성향도 함께 체크하는 것이 중요.

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8. 시가총액 (Market Capitalization, 시총)

시가총액 = 주가 × 발행주식 수

• 기업의 전체 가치를 나타내는 지표.
• 시총이 크면 대형주, 작으면 중소형주로 분류됨.

✅ 활용법

• 코스피200 등 주요 지수에 포함된 종목은 대부분 대형주.
• 투자 안정성을 고려할 때 유용한 지표.

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9. 52주 최고가/최저가

• 최근 1년(52주) 동안 기록한 최고가와 최저가.
• 현재 주가가 어느 정도 위치해 있는지를 판단하는 기준.

✅ 활용법

• 주가가 52주 최고가에 근접하면 상승세, 최저가에 근접하면 하락세 가능성이 있음.
• 변동성이 큰 종목인지 판단할 때 유용함.

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10. 거래량과 거래대금

• 거래량: 일정 기간 동안 주식이 거래된 수량.
• 거래대금: 거래량 × 주가.

✅ 활용법

• 거래량이 많으면 투자자들의 관심이 높은 종목.
• 급등락이 심한 종목인지 체크할 때 중요.

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마무리

주식 투자를 할 때 이런 기본 용어들을 이해하고 활용하면 보다 체계적인 투자 결정을 내릴 수 있습니다.

📌 핵심 요약

• PER: 주가가 이익 대비 몇 배인지
• PBR: 주가가 자산 대비 몇 배인지
• ROE: 기업의 자기자본 이익률
• EPS: 주당 순이익
• BPS: 주당 순자산 가치
• DPS: 주당 배당금
• 배당수익률: 배당금을 주가로 나눈 값
• 시가총액: 기업의 전체 가치